USD/JPYが50pip下落後反発、原油は地政学的報道を受けて上昇

市場動向：

• 金は20ドル上昇し4,176ドル。
• 米10年債利回りは5.4bp低下し5.24％。
• WTI原油は2.55ドル上昇し92.97ドル。
• 米ドルは主要通貨で最も強く、ユーロは低迷。
• S&P500は0.3％上昇。

非農業部門雇用者数の発表を前にした取引時間帯はイベントが多く、ISM製造業調査の支払価格サブ指数が強いことからドルが上昇した。これにより長期国債利回りは2002年以来の高水準に一時上昇し、30年債は5.69％に達し、懸念されるパターンが続いた。

しかし、これらの上昇はすぐに反転した。FRBのジェファーソンが今週初めのウィリアムズの発言を踏襲し、FRBは再び利上げする前に時間をかけるべきだと示唆したことが背景にある。フェデラルファンド金利先物によると、10月28日の利上げ確率は現在26％で、1週間前の半分以下となっている。

水曜日の最も驚くべき展開は、米国セッション早期におけるUSD/JPYの急落だったかもしれない。同通貨ペアはニュースに関連しない突然の動きで50pip下落した。即座に介入が疑われたが、規模は小さく、奇妙な時間帯と水準で行われた。いずれにせよ、市場は下落を無視して買い入れ、同ペアは63pip高い158.01で取引を終えた。

石油は頻繁に話題になった。ウォール・ストリート・ジャーナルは、トランプ大統領が中間選挙後に空爆を再開することを検討していると側近に話したと報じた。一方、別の報道では、イランが制裁緩和と引き換えに核査察を認める提案をしたと示唆された。いくつかの報告は、ホルムズ海峡とサウジアラビアの東西パイプラインからの輸出増加を指摘したが、それは市場心理に影響を与えず、原油価格は着実に上昇した。この日の終わりに、イランのファルス通信はオマーン近海でタンカーが攻撃されたと報じた。