S&P 500 ฟื้นตัว ขณะความตึงเครียดอิหร่านคลี่คลาย แต่ปัจจัยลบยังคงอยู่

S&P 500 ประสบกับการปรับตัวลดลงอย่างรุนแรงเมื่อสัปดาห์ที่แล้ว ความกังวลเรื่องการเติบโตทางเศรษฐกิจ, การขยายตัวของส่วนต่างเครดิต, และความเป็นไปได้ของการโจมตีสหรัฐฯ-อิหร่านครั้งใหม่ ส่งผลกระทบต่อความรู้สึกของตลาด แม้ยังไม่มีการโจมตีใหม่ของสหรัฐฯ เกิดขึ้น แต่ความเสี่ยงของการเพิ่มความรุนแรงยังคงสูง เนื่องจากการเลือกตั้งกลางเทอมของสหรัฐฯ ใกล้เข้ามา

ปัจจัยพื้นฐานยังคงส่งสัญญาณถึงการปรับตัวลดลงอีก เนื่องจากมีตัวกระตุ้นเชิงบวกน้อยมากในขณะนี้ ส่วนต่างเครดิตกำลังขยายตัว, เงินเฟ้อยังคงดื้อดึง, ต้นทุนพลังงานสูงขึ้น, ความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์ยังคงอยู่, และธนาคารกลางสหรัฐฯ (Fed) มีท่าทีเหยี่ยว—ปัจจัยเหล่านี้ควรจำกัดการฟื้นตัวใดๆ

หนึ่งในแรงขับหลักคือสถานการณ์ในตะวันออกกลาง หากความขัดแย้งซาอุดีฯ-ฮูซีผ่อนคลาย หรือการเจรจาระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่านบรรลุความก้าวหน้าอย่างไม่คาดคิด, ราคาน้ำมันอาจลดลงอย่างรุนแรง, ความกังวลเรื่องเงินเฟ้อจะลดลง, และ S&P 500 จะได้รับการสนับสนุน

ขณะนี้ความสนใจหันไปสู่การตัดสินใจของ FOMC ในวันพุธ ธนาคารกลางคาดว่าจะคงอัตราดอกเบี้ย หากมีการปรับขึ้นโดยไม่คาดคิด, การหลีกเลี่ยงความเสี่ยงจะเพิ่มขึ้น, โดยเฉพาะในตราสารทุน, เนื่องจากความกังวลเรื่องการเติบโตทางเศรษฐกิจจะทวีขึ้น

การตัดสินใจที่เป็นกลางซึ่งไม่ได้บ่งชี้ถึงการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยในระยะใกล้อาจถูกมองว่าเป็นท่าทีนกพิราบและกระตุ้นการฟื้นตัวใน S&P 500 หาก Fed เพียงทำตามการคาดการณ์การคงอัตราแบบเหยี่ยวและหลีกเลี่ยงเรื่องเซอร์ไพรส์ใหญ่, ผมคาดการณ์การปรับตัวขึ้นที่คล้ายคลึงแต่น้อยกว่า

เนื่องจากไม่มีการคาดการณ์ที่อัปเดตหรือแผนภาพจุดที่ครบกำหนด, การเปลี่ยนแปลงในภาษาของ Warsh หรือถ้อยคำของแถลงการณ์จะดึงดูดความสนใจมากที่สุด

การวิเคราะห์ทางเทคนิคของ S&P 500 – กรอบเวลา DAY (รายวัน)

สัญญา CFD ของ S&P 500 ฟื้นตัวจากพื้นที่แกว่งตัวที่สำคัญใกล้ 7,613 หากราคาลดลงอีก, ผู้ซื้อมีแนวโน้มที่จะปกป้องระดับนั้น, ตั้งจุดหยุดไว้ต่ำกว่าระดับนั้นและมุ่งหน้าไปสู่การผลักดันไปยังจุดสูงสุดใหม่ตลอดกาล ในทางตรงกันข้าม, ผู้ขายต้องการการทะลุระดับนั้นลงไปเพื่อเพิ่มสถานะขายที่มุ่งไปยังเครื่องหมาย 7,506

การวิเคราะห์ทางเทคนิคของ S&P 500 – กรอบเวลา 4 ชั่วโมง

การวิเคราะห์ทางเทคนิคของ S&P 500 – กรอบเวลา 1 ชั่วโมง

เส้นแนวโน้มขยับขึ้นเล็กน้อยทำเครื่องหมายการถอยกลับที่กำลังดำเนินอยู่ หากดัชนีลดลงไปถึงเส้นนั้น, ผู้ซื้อมีแนวโน้มที่จะสนับสนุนมัน, เสี่ยงต่อการทะลุผ่านลงไป, และมุ่งหน้าไปยังการเคลื่อนไหวเหนือเส้นแนวโน้มที่ลดลง ผู้ขายต้องการการทะลุผ่านลงไปเพื่อผลักดันผ่านระดับ 7,613

ตัวเร่งปฏิกิริยาที่กำลังจะมาถึง

ข้อมูลความเชื่อมั่นผู้บริโภคสหรัฐฯ (Consumer Confidence) มาถึงวันนี้ การประกาศอัตราดอกเบี้ยของ FOMC พรุ่งนี้ วันพฤหัสฯ นำมาซึ่ง GDP, PCE, และจำนวนผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานรายสัปดาห์ของสหรัฐฯ สัปดาห์จะสิ้นสุดในวันศุกร์ด้วยดัชนีต้นทุนการจ้างงานของสหรัฐฯ (Employment Cost Index)