ผลประกอบการของ Apple, Palantir และ AMD ในสัปดาห์หน้าจะช่วยทำให้ตลาดที่สั่นคลอนกลับมาสงบลงได้หรือไม่?

นักลงทุนที่หวังว่าผลประกอบการจะช่วยหนุนหุ้นให้ปรับตัวขึ้น ต้องเผชิญกับช่วงเวลาที่ยากลำบากในสัปดาห์นี้ การประกาศผลประกอบการของบริษัทชั้นนำหลายแห่งทำให้เกิดการเทขายอย่างรุนแรง ซึ่งแสดงให้เห็นว่าแรงซื้อสามารถกลับตัวได้เร็วเพียงใดเมื่อตัวเลขหรือแนวโน้มต่ำกว่าคาด

Intel เป็นตัวอย่างที่ชัดเจน กำไรที่ปรับปรุงแล้วอยู่ที่ 0.52 ดอลลาร์ต่อหุ้น สูงกว่าคาดการณ์ที่ 0.41 ดอลลาร์ ในขณะที่รายได้ 16.50 พันล้านดอลลาร์ต่ำกว่าประมาณการที่ 16.60 พันล้านดอลลาร์ ความประหลาดใจของกำไรไม่ได้ช่วยอะไรมากนัก ราคาหุ้นร่วงลงประมาณ 25.7% ในระหว่างการซื้อขายช่วงเช้าวันศุกร์

Amazon ก็เผชิญแรงกดดันเช่นเดียวกัน โดยหุ้นลดลงประมาณ 6.3% ในการซื้อขายหลังตลาดปิดวันพฤหัสบดี ก่อนที่จะฟื้นตัว ผลประกอบการของบริษัททำให้เกิดความสนใจอีกครั้งในเรื่องการแลกเปลี่ยนระหว่างการเติบโต การใช้จ่ายด้านทุน และกระแสเงินสดที่เหลือให้ผู้ถือหุ้น

นั่นทำให้สัปดาห์หน้ามีความสำคัญมากขึ้น การมีกำไรที่ดีเกินคาดอาจดึงดูดสายตานักลงทุน แต่แนวโน้ม อัตรากำไร และแผนการใช้จ่ายจะเป็นตัวตัดสินว่าความสนใจนั้นจะเปลี่ยนเป็นการซื้อหรือไม่

Apple และ Palantir เป็นผู้นำรายงานหลังตลาดปิดวันจันทร์ โดย AMD, Super Micro Computer และ Arista Networks จะตามมาในวันอังคาร วันพุธจะมี Uber, Qualcomm, Arm และ AppLovin เข้าร่วมรายชื่อเทคโนโลยี

ประเด็นสำคัญที่ยังคงอยู่เหนือการซื้อขายในกลุ่ม AI ก็คือ: ความต้องการที่แข็งแกร่งจะพิสูจน์การใช้จ่ายจำนวนมากและส่งผลให้มีผลประกอบการและกระแสเงินสดที่ดีขึ้นได้หรือไม่?

วันจันทร์: Apple และ Palantir เป็นผู้นำ

รายงานก่อนเปิดตลาดวันจันทร์ ได้แก่ Check Point Software, Estée Lauder, Marriott International และ Tower Semiconductor

รายงานหลังตลาดปิด ได้แก่ Apple, Palantir และ Roku

รายงานของ Apple จะมุ่งเน้นไปที่ความต้องการ iPhone การเติบโตของบริการ ผลการดำเนินงานในจีน และแนวโน้มสำหรับไตรมาสช่วงวันหยุด นักลงทุนยังจับตาดูสัญญาณว่าความสามารถด้าน AI จะเป็นแรงจูงใจสำคัญให้ผู้บริโภคซื้อฮาร์ดแวร์ใหม่หรือไม่

Palantir เผชิญความท้าทายที่แตกต่างออกไป: ความต้องการจากภาคพาณิชย์และภาครัฐจะสามารถรักษาการเติบโตอย่างรวดเร็วโดยไม่กระทบต่ออัตรากำไรได้หรือไม่? แนวโน้มที่บริษัทให้ไว้จะมีน้ำหนักอย่างมากในการตัดสินว่าตัวเลขจะดึงดูดผู้ซื้อรายใหม่หรือไม่

Roku เพิ่มมุมมองใหม่เกี่ยวกับความต้องการโฆษณาและพฤติกรรมการสตรีมของผู้คน

วันอังคาร: โครงสร้างพื้นฐาน AI อยู่ภายใต้การตรวจสอบอย่างจริงจัง

รายงานก่อนเปิดตลาดวันอังคารมาจาก Shopify, Pfizer, Marathon Petroleum, Eaton และ Apollo Global Management

รายงานหลังตลาดปิดวันอังคาร ได้แก่ AMD, Super Micro Computer, Arista Networks, Astera Labs, Booking Holdings และ Amgen

ปฏิทินวันอังคารให้ภาพรวมที่ครอบคลุมของห่วงโซ่อุปทานโครงสร้างพื้นฐาน AI ผลลัพธ์ด้านศูนย์ข้อมูลของ AMD และแนวโน้มสำหรับตัวเร่ง AI ควรเป็นตัวชี้วัดสำคัญของความต้องการชิป

กับ Super Micro Computer จุดสนใจจะไปเกินกว่ารายได้จากเซิร์ฟเวอร์ไปยังอัตรากำไร ข้อกำหนดด้านเงินทุนหมุนเวียน และการผลิตเงินสด ความต้องการที่สูงเป็นที่ยอมรับ แต่ก็ต้องโน้มน้าวนักลงทุนว่าการจัดส่งระบบเหล่านั้นให้ผลตอบแทนที่ดี

Arista Networks และ Astera Labs ควรให้ความกระจ่างเกี่ยวกับการใช้จ่ายด้านเครือข่ายและการเชื่อมต่อ Eaton เพิ่มบริบทเพิ่มเติมผ่านอุปกรณ์ไฟฟ้าและความต้องการไฟฟ้าของศูนย์ข้อมูลที่กำลังเติบโต

นอกเหนือจาก AI แล้ว Shopify ให้มุมมองเกี่ยวกับกิจกรรมของผู้ค้าและการใช้จ่ายอีคอมเมิร์ซ และ Booking Holdings อัปเดตข้อมูลความต้องการเดินทาง

วันพุธเปลี่ยนจุดสนใจไปที่ชิป ซอฟต์แวร์ และพฤติกรรมผู้บริโภค

รายงานก่อนเปิดตลาดวันพุธ ได้แก่ Uber, Novo Nordisk, Datadog, GlobalFoundries, McDonald’s และ CVS Health

รายการหลังตลาดปิดวันพุธรวมถึง AppLovin, Qualcomm, Arm, Coherent, Cava และ Dutch Bros

การจอง ความสามารถในการทำกำไร และแนวโน้มของ Uber ควรให้ภาพความต้องการบริการเรียกรถและการจัดส่ง McDonald’s, Cava และ Dutch Bros ควรเปิดเผยว่าเงินผู้บริโภคไปที่ไหน และส่วนลด ราคา และค่าใช้จ่ายในการดำเนินงานกดดันอัตรากำไรในระดับใด

Qualcomm และ Arm ย้ายจุดสนใจไปที่ความต้องการสมาร์ทโฟน รูปแบบการออกใบอนุญาต และโอกาสที่ไม่ใช่โทรศัพท์มือถือ Coherent ให้ข้อมูลอีกจุดเกี่ยวกับความต้องการสื่อสารด้วยแสง

ตัวเลขของ Datadog คาดว่าจะชี้แจงกิจกรรมคลาวด์และการใช้จ่ายขององค์กร การเติบโตของโฆษณา ความสามารถในการทำกำไร และแนวโน้มของ AppLovin ทำให้เป็นอีกหนึ่งการอ่านที่สำคัญต่อความรู้สึกในกลุ่มเทคโนโลยี

Novo Nordisk หันความสนใจไปที่ยาลดน้ำหนักและยาเบาหวาน ครอบคลุมการเติบโตของยอดขาย คู่แข่ง และราคา CVS Health ให้ข้อมูลเกี่ยวกับค่าใช้จ่ายด้านการดูแลสุขภาพและการดำเนินงานของบริษัท

วันพฤหัสบดีเน้นที่ความต้องการด้านแสง การใช้จ่ายคลาวด์ และการเดินทาง

รายงานเช้าวันพฤหัสบดีมี Unity, Cardinal Health, Celsius, Core Scientific และ Cigna

หลังตลาดปิดวันพฤหัสบดี ได้แก่ Lumentum, Applied Optoelectronics, Cloudflare และ Airbnb

Lumentum และ Applied Optoelectronics ยังคงทบทวนการเชื่อมต่อด้วยแสงและการใช้จ่ายศูนย์ข้อมูล ประเด็นสำคัญคือความต้องการที่แสดงออกมาในยอดขายที่สูงขึ้น อัตรากำไรที่ดีขึ้น และแนวโน้มเชิงบวก

Cloudflare นำเสนอตัวชี้วัดอีกตัวของงบประมาณด้านเทคโนโลยีธุรกิจ และความสนใจของลูกค้าสามารถเปลี่ยนเป็นการขยายธุรกิจที่ทำกำไรได้หรือไม่

การจองและแนวโน้มของ Airbnb เพิ่มเติมภาพความต้องการเดินทาง และผลลัพธ์ของ Cigna ยังคงให้ความสนใจต่อการใช้บริการสุขภาพและค่าใช้จ่ายทางการแพทย์

วันศุกร์ปิดท้ายสัปดาห์ด้วยการดูแลสุขภาพและการใช้จ่ายผู้บริโภค

รายงานเช้าวันศุกร์ ได้แก่ Moderna, Humana และ Under Armour

รูปแบบค่าใช้จ่ายทางการแพทย์และแนวโน้มของ Humana จะได้รับความสนใจอย่างใกล้ชิดสำหรับแรงกดดันต่อผลกำไร การเปิดเผยของ Moderna จะเน้นแนวโน้มเชิงพาณิชย์ การใช้จ่าย และท่อส่งยาของบริษัท

Under Armour เพิ่มมุมมองอีกด้านของการซื้อสินค้าตามดุลยพินิจ การลดราคา และพฤติกรรมอัตรากำไร นักลงทุนต้องการสัญญาณว่าความพยายามฟื้นฟูกำลังเริ่มได้ผล

คำถามสำคัญคือตัวเลขจะดึงดูดผู้ซื้อกลับมาหรือไม่

ช่วงการซื้อขายล่าสุดพิสูจน์ว่าเพียงแค่ทำกำไรเกินคาดไม่ได้ช่วยให้ราคาหุ้นเพิ่มขึ้น สิ่งที่นักลงทุนแสวงหาคือความมั่นใจเกี่ยวกับเส้นทางข้างหน้า: ความต้องการที่ยั่งยืน ต้นทุนที่มีวินัย กระแสเงินสดที่ดีขึ้น และแนวโน้มที่สอดคล้องกับความเห็นพ้อง

สัปดาห์ข้างหน้าควรแสดงให้เห็นว่าจุดอ่อนล่าสุดจะดึงดูดผู้ซื้อหรือแนวโน้มที่อ่อนแอจะมอบกระสุนสดให้ผู้ขาย

เทรดเดอร์จะคอยดูว่าราคาตอบสนองอย่างไร ความประหลาดใจเชิงบวกจะทำให้หุ้นสูงขึ้นและรักษาระดับไว้ได้หรือไม่? หุ้นสามารถรับข่าวร้ายและปกป้องแนวรับสำคัญได้หรือไม่? หากการดีดตัวหยุดที่แนวต้าน ผู้ขายยังคงมีความโดดเด่น หากราคาปรับตัวกลับเหนือระดับเทคนิคที่เสียหาย ผู้ซื้อจะมีพื้นฐาน