ウォール街の重要な一週間：中間選挙、雇用統計、アップルの決算

ウォール街の来たる一週間は、中間選挙、給与報告、アップルの決算アップデートをもたらす。ナスダック総合指数は先週2%下落し、2025年3月以来の悪い月を締めくくった。

米連邦準備理事会（FRB）は先週、利上げを見送ることを決定したが、12人の投票メンバーのうち2人は利上げを支持していた。力強い雇用統計は利上げの可能性を高め、人工知能（AI）投資への疑問からすでに緊張状態にあるリスク資産にさらなる圧力をかける可能性がある。

金曜の給与統計は今週、市場を動かすか？

ダウ・ジョーンズがエコノミストを対象に実施した調査によると、金曜日に発表される10月の非農業部門雇用者数は55,000人の新規雇用を示すと予想されている。この月次指標は、農業部門以外の米国の雇用を追跡するものだ。

FRB内の利上げをめぐる意見の相違を考慮すると、雇用統計の数字はさらに重要性を帯びる。先物ベースのツールであるCME FedWatchは、10月会合前の時点で、12月の利上げ確率を84%と推定していた。

アップルは月曜日の市場終了後に決算を発表する予定であり、マクドナルドとクアルコムも数日中に自社の数字を公表する。

中間選挙はAI支出疑惑と100ドル超えの原油と対峙するのか？

CNBCによると、民主党は火曜日に下院を掌握すると予測されており、上院の権力バランスは依然として流動的である。

Horizon Investmentsの調査・定量戦略責任者であるMike Dickson氏は、どちらの政党が議会を支配するかは、歴史的に株式市場への影響は限定的であったと指摘する。

先週、Anthropicが新規株式公開（IPO）を申請した後、人工知能に関連する株式は初期の上昇を見せた。

しかし、AlphabetとMicrosoftが資本支出が予想を下回ったと指摘したことから、この上昇は売りに転じた。Amazonは年間支出予測を据え置いた。

原油は10月中に10%以上の上昇を見せた後、さらなる圧力をかけている。日曜日の遅く、ウェスト・テキサス・インターミディエイト（WTI）は102ドル近く、国際的な指標であるブレント原油は112ドル近くで推移していた。

別途、イスラエル選挙の未解決の結果により、中東リスクは石油トレーダーにとって現実の要素として続いている。

日本の半導体メーカーであるキオクシア（Kioxia）は、月曜日に約14%下落した。同社のフラッシュメモリの価格上昇は、前四半期には70%から約20%台半ばに減速した。

ダウ平均株価（Dow Jones Industrial Average）は10月に約2%の上昇をなんとか達成し、資金はヘルスケアや他のディフェンシブ銘柄にローテーションした。これは投資家が市場から撤退するのではなく、保有株をシフトしたことを示唆している。

金曜の給与データは、利上げへのより強い賭けがテック株からのシフトを広げるかどうかを試すかもしれない。