米・イラン合意への期待再燃で原油先物は週間下落を拡大

原油先物は週明けに下落して取引を開始し、最近の損失を拡大。米・イランがホルムズ海峡の封鎖解除に向けて合意する可能性への楽観論が高まった。イランは同水路を再開するための2日間の枠組みを提示し、制裁緩和、凍結資産の解放、米軍プレゼンスの変更などの譲歩を米国に求めた。

このタイムラインは、イランが1カ月前に提示した7日間の計画よりも短い。市場は加速したスケジュールを建設的な兆候とみなしたが、米国はまだ同意しておらず、協議は続いている。これとは別に、サウジアラビアとフーシ派の対立が激化しており、ロシアとウクライナのエネルギーシステムへの報復攻撃もさらに拡大している。

石油市場にとって、米・イラン協議が支配的な変数だ。合意が成立すればおそらく大幅な売りを招く一方、プロセスにおける障害は価格を下支えするはずだ。サウジアラビア・フーシ派戦線の沈静化も調整をもたらす可能性があるが、米・イラン協議が行き詰まったままであれば、下落局面は限定的となる。

原油のテクニカル見通し – 日足

原油は週明けに下落して取引を開始、米・イラン楽観論の高まりが下落を深めた。チャネルの下限への下落が買い興味を集める可能性があり、トレーダーはチャネル下方でリスクを限定しながら110.00の壁に向けた上昇に備えることができる。逆に、売り手は弱気の賭けを68.00のフロアに向けて押し上げるために、持続的なブレイクダウンを必要としている。

原油のテクニカル見通し – 4時間足

価格は上昇トレンドラインを下回り、現在99.50水準付近の重要なサポートゾーンを探っている。買い手はこの水準を守り、その下方に明確なリスクを設定して110.00へのリバウンドを仕掛けると見込まれる。一方、売り手はこのゾーンを明確にブレイクして、弱気ポジションをチャネルの最下限に持ち上げようとしている。

原油のテクニカル見通し – 1時間足

買い興味は、現在のサポートゾーン周辺でより有利なリスク・リワード・コンフィギュレーションを享受している。売り手はこの領域を明確にブレイクして、調整を未検証のさらに低い領域へと押しやる必要がある。

予定されているカタリスト

本日は米ISM製造業PMIの発表が予定されている。火曜日の発表は、米雇用者数データと中間選挙をカバーする。水曜日は米ADPレポートとISMサービス業PMI。木曜日は最新の米失業保険申請件数データ、金曜日はNFPレポートとミシガン大学消費者信頼感調査で週を締めくくる。